银河证券：AI+算力提振营收质量 通信行业高景气度有望延续
创始人
2024-11-28 00:54:04
0次
银河证券研报指出，1)通信指数表现较好，基金超配且头部集中现象明显：年初至今通信行业涨跌幅全行业居次席，随着人工智能接棒打开成长新动能，通信行业总市值占比提升，带动通信行业成交额逐步提升。第三季度基金公司对通信持仓标的数量下降，持仓金额高增，集中度有所提升，对通信行业关注度及交易活跃度较高。2）营收及利润水平回暖，费用管控效果显著：通信行业整体业绩表现较为稳健，行业前三季度整体营收及毛利率水平有所回暖，营收及毛利水平持续提升，剔除运营商后毛利水平增速相对企稳，营收增幅2023年至今有明显提升。毛利率方面，行业毛利率稳中有增，剔除运营商后净利率增速高于毛利率增速。3）AI+运营商资本开支结构优化共振，算力及通信应用板块表现较强：前三季度分子板块看，卫星互联网板块营收增速略有回调，人工智能驱动算力板块营收大增，物联网板块触底回升，5G应用方兴未艾。当前通信行业的推动因素主要以运营商资本开支结构优化为基础，人工智能共振，细分子行业发散为主的新范式。当前基金公司主要持仓头部集中度较高，仍有较大挖掘空间，建议关注：中国移动、海格通信、中际旭创、新易盛、光迅科技等。
相关内容
热门资讯
前CEO失联数月，知名商超母公...
本文自南都N视频APP·政商数据。 3月8日，大润发母公司高鑫零售发布首席执行官、董事会成员及授权代...
西方专家：为何全世界，只有中国...
西方专家至今没想通一个问题：论工业底子，英国搞了三百年；论科技霸权，美国独步天下；论资源禀赋，俄罗斯...
增设新上市标准、 实施IPO预...
创业板深化改革，是2026年资本市场一大主线任务。对于创业板如何改、何时改，市场各方一直充满期待。 ...
用AI训练AI？AI制药企业又...
尽管软件服务、技术授权以及自主管线研发构成了 AI 制药企业的三大核心商业模式，但还难以支撑企业形成...
战争一响，黄金万两？今天A股稀...
#热爆趣创赛#今天这A股盘面，看得人心里直发毛。早上九点半一开盘，那股绿油油的寒气就扑面而来。沪指低...
AI产业链股午后回暖，人工智能...
截至收盘，中证人工智能主题指数下跌0.7%，中证科创创业人工智能指数下跌0.9%，上证科创板人工智能...
龙虎榜 | 近6亿资金狂买中国...
3月9日，亚太股市全线暴跌，A股三大指数同步跟跌，全市场成交额2.67万亿元，较前一交易日增量451...
爱分红的信立泰赴港IPO：研发...
出品 | 子弹财经 作者 | 张珏 编辑 | 蛋总 美编 | 倩倩 审核 | 颂文 在A股市场素以分...
372亿港元！南向资金单日净流...
南向资金周一净流入超372亿元，创历史新高。 3月9日，港股市场整体震荡收跌。恒生指数报收于2540...
2026光通信行业深度：驱动因...
今天分享的是：2026光通信行业深度：驱动因素、发展趋势、产业链及相关公司深度梳理 报告共计：41页...
商户实现“人在动，执照不动”！...
3月9日，“长宁市场监管营商行”系列活动启航仪式暨工作举措发布会举办，会上，启动了“长宁市场监管营商...
取消服务费、总部直营 鼎泰丰重...
曾获评米其林一星、承载一代京城食客餐饮记忆的鼎泰丰，在经历2024年华北区域14家门店集体闭店和品牌...
银行理财恢复增长，基本面叙事有...
截至14:32，中证银行指数（399986）跌0.56%，成分股重庆银行上涨2.09%、建设银行上涨...
杭州楼市双响炮：保利32亿抢地...
土地市场热浪来袭：城东新城地块为何引12家房企血拼？ 109轮竞价背后的稀缺价值 3月6日，杭州马年...
快手电商上线“彩云电商消费券”...
为进一步激发消费活力，推动云南特色商品走向广阔市场，云南省商务厅推出“彩云电商消费券”活动，活动以“...
知名公司CEO，长期失联被免
3月8日，大润发母公司高鑫零售（06808）公告称，鉴于李卫平女士至今仍未能取得联络，其于一段长时间...
50克黄金手镯一夜涨价近5万！...
一只50克重的竹节手镯，昨天还是97530元，一觉醒来暴涨到了143080元，涨幅超过46%。 今天...
加一箱油将多花27.5元
记者今天从国家发展改革委了解到，3月9日24时国内成品油零售调价将开启上调窗口。据国家发展改革委价格...
力争小组头名！女足VS朝鲜首发...
北京时间3月9日消息，2026年澳大利亚女足亚洲杯小组赛B组最后一轮的比赛今天拉开战幕，中国女足在西...
御金国际贵金属交易被曝内地合规...
御金国际是一家国际老牌的贵金属交易平台，宣称其持有澳大利亚证券及投资委员会（ASIC）正规金融服务牌...