今年以来，知名外资机构频频调研A股上市公司，从中寻找投资机会。从资金面来看，近一个月，外资调研名单上的多只个股获得北向资金显著加仓。近两年来，随着中国经济结构调整和行业供需结构出现变化，许多机会正在涌现。其中，“出海”趋势在汽车、电子、电力设备和机械等中高端制造领域获得长足发展，至少在未来5年至10年值得重点关注；新能源、地产链和非银金融板块也存在周期复苏的可能性。

券商最新月度“金股”组合陆续出炉，截至7月31日，目前已有107只标的获得券商。从行业分布情况看，券商8月“金股”较为密集地分布在电子、电力设备、有色金属、汽车等行业。展望A股市场8月表现，业内人士认为，当前A股处于估值底部区域，具有性价比，国内政策进一步积极也有利于市场风险偏好回暖，A股结构性机会将更为丰富。适逢上市公司将迎中报密集披露期，中报业绩改善行业、前期超跌且高景气度的方向等是投资者值得关注的布局线索。

美联储对9月降息给出了进一步的暗示，强调通胀压力有所缓解，强调同时关注就业和通胀风险的平衡、而非仅是通胀风险，都暗示如果不出意外（通胀在9月降息前继续回落），9月降息应该是大概率事件。若7月和8月美国通胀不出现反复，预计美联储将于9月首次风险管理式降息，引导美国经济“软着陆”。短期来看，预计降息交易将成为降息落地前的大背景，美元指数和美债利率或偏弱震荡，短期流动性宽松预期或对美股带来一定利好。

空域管理改革步伐有望加快，为低空经济发展提供充足的空域资源。近期，中央部委和地方政府在低空经济发展上政策举措频频、支持力度不减，使得低空经济保持着较高的关注热度和蓬勃的发展态势。航空器主要包括无人机、直升机、eVTOL、通航飞机等；基础设施主要为低空飞行器运行提供空管环境（软硬件）、基础设施、算力等，此外卫星应用为低空经济提供卫星通信、导航和遥感等支持。低空经济腾飞，基础设施先行，关注包括空管系统等在内的低空飞行基础设施建设。

近期印发《深入实施以人为本的新型城镇化战略五年行动计划》，提出4项重大行动：一是实施新一轮农业转移人口市民化行动，二是实施潜力地区城镇化水平提升行动，三是实施现代化都市圈培育行动，四是实施城市更新和安全韧性提升行动。未来将推进城乡要素双向流动，缩小城乡差距。骑牛看熊认为近期新型城镇化板块表现较强，这与政策面利好有关，随着房地产新发展模式的构建，加大保障性住房的建设和供给，有望缓步推荐城镇化率，并形成新的体制机制。

上证指数始终是在3000点下方挣扎的模式，大阳线+小阴线的震荡节奏。近期A 股市场运行偏弱，估值处于历史相对低位，具有一定的性价比。从历史来看，A 股市场偏弱运行时，通常伴随着极端风险因素，而当前市场面临的风险因素或相对偏小，预计未来市场的下行空间有限，未来政策积极发力或基本面边际改善有望推动市场企稳回升。

创业板指数主要还是跟随主板的波动，市场行情涨，创业板指数大涨；市场行情爹，创业板指数领头跌。在当前的市场环境下，高股息板块值得长期配置，而“科特估”顺应政策对于新质生产力的支持，也值得重视。以目前的市场节奏来看，牛哥还是觉得要重点关注下新能源+科技板块，它们的涨跌将会决定市场是否有钱可赚！