摩根大通不及预期 美股财报季“开门黑”
北京时间上周五晚间，随着全球银行业龙头摩根大通发布喜忧参半的一季报，新一轮美股财报季在动荡和不确定性中正式拉开帷幕。此外，富国银行、花旗集团和贝莱德等重量级金融机构相继公布了其季度业绩。
摩根大通2024年第一季度财报显示，虽然其利息收入不及此前市场预期，但第一季度净利润为134亿美元，同比仍增长6.3%。第一季度营业收入为419亿美元，同比增长9.3%。值得一提的是，摩根大通去年5月收购破产的第一共和银行后，其资产负债表上也增加了数十亿美元的贷款，进一步增加了利息收入。
一季报显示，小摩一季度净利息收入为230.8亿美元，虽然同比上升11%，但在基准利率不变的情况下，却环比缩减了4%。摩根大通首席执行官杰米·戴蒙在财报中表示：“本季度，净利息收入环比下降4%，正如预期的那样。展望未来，我们预计净利息收入和信贷成本将继续正常化。”
在全年财务指引方面，公司预期全年净利息收入约为900亿美元，与上个季度的年报持平，并将除市场业务的净利息收入指引小幅提高至890亿美元。同时将调整后的费用支出预期提高至910亿美元，稍稍提升10亿美元。
尽管过去几个月人们对经济软着陆的乐观情绪日益增强，但杰米·戴蒙仍坚持保守谨慎的态度。“许多经济指标持续向好。然而，展望未来，我们仍对一些重大的不确定因素保持警惕。”此前他在一份声明中表示。
戴蒙特别强调了当前“令人不安”的全球形势，其中包括“可怕的战争和暴力”，这些因素不仅对人类社会造成深重影响，也给摩根大通的业务和整体经济环境带来了难以预测的风险。他的这一观点反映了金融界对当前国际局势的普遍担忧。
Piper Sandler分析师斯科特·西弗斯在给客户的一份报告中写道，摩根大通对净利息收入的指导“让我们感到极其保守”。“这种保守态度将使投资者感到失望，并可能令该股承压。”
其他数据上，摩根大通第一季度信贷损失准备金为18.8亿美元，远低于分析师预期的27亿美元，该准备金比一年前减少了17%。整体交易收入较上年同期下降5%，但固定收益和股票业绩分别超出分析师预期1亿美元以上，分别为53亿美元和27亿美元。
财报发布后，摩根大通股价大跌，截至当天收盘，跌超6%。
富国银行第一季度财报显示，第一季度营业收入209亿美元，同比增长0.65%；净利润46.2亿美元，同比减少7.5%。市场分析师认为净利润下降的原因是向客户支付存款的成本变得更高，而且借款人的需求下降。
财报显示，富国银行今年前3个月的净利息收入为122亿美元，同比下降8.3%，略低于分析师预期的123亿美元。尽管如此，由于投资咨询费和交易佣金的增加，总体收入仍高于预期。
其他数据上，不同于富国银行和摩根大通，随着消费者对于花旗信用卡信赖的提升，花旗集团净利息收入总计135亿美元，超出华尔街预期。花旗集团第一季度净利润总计34亿美元，超出了彭博社调查中分析师的预测。第一季度营业收入211亿美元，同样超过华尔街平均预期的204亿美元。
市场普遍预期美联储将需要一段时间才会降息，这提振了关键业务领域的盈利，越来越多的公司选择雇佣花旗集团的银行家来销售债券。与此同时，消费者在信用卡上的支出和余额也出现了增加。投资者也一直在密切关注花旗集团的盈利，因为首席执行官简·弗雷泽正在进行全公司范围内的重组，其中包括削减20000个职位。
此外，根据贝莱德2024年第一季度财报显示，贝莱德管理资产达到创纪录的10.5万亿美元，同时，由于全球股市反弹，推高了贝莱德投资咨询和管理业务的费用，第一季度净利润为15.73亿美元，较去年同期增长了36%。然而，净流入总额从去年同期的1100亿美元降至570亿美元。由于客户观望，等待降息开始，然后再投资风险资产，资金流入继续疲软。
贝莱德集团CEO表示，美国通胀很难回落至2%，并预计美联储今年最多降息两次，但即便如此也难以抑制通胀。市场分析师预计，一旦美联储年底实施降息，资产管理行业的资金流动将重新加速，因为这将刺激目前处于观望状态的现金转向风险资产。
北京商报综合报道