刮起“吸金”旋风!14只浮动费率基金同期发行,还有3只待售,再给主动管理一次机会?
金融界
2023-11-13 22:12:15
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原标题:刮起“吸金”旋风!14只浮动费率基金同期发行,还有3只待售,再给主动管理一次机会?

财联社11月13日讯(记者 闫军)11月13日,兴证全球可持续投资三年定开基金、华安远见慧、工银远见共赢和招商远见回报三年定开4只浮动费率基金同日鸣锣开售。

财联社记者统计显示,今年8月26日获批的20只浮动费率基金迎来了最为密集的发行期,14只产品在市场“吸金”,不少基金公司在营销上下了一番功夫。

综合多名业内人士观点可知,在ETF势头更盛的当下,基金公司努力布局浮动费率基金产品的原因无外乎以下三点:

首先,珠玉在前,业绩较好的主动管理基金经理依然还有市场号召力。从较早发行并公告成立的交银瑞元三年定开与景顺长城价值发现混合纷纷取得了16亿、13亿的发行成绩,可以看出,在清冷的市场中,杨金金、鲍无可仍有追随者。

其次,浮动费率基金优化了收费模式,与业绩、持有时间和规模挂钩的不同产品均设置了满足一定条件,即获得管理费率的下调,这一让利概念仍具看点。

第三,尽管市场依然在盘整,多空对抗,但是当下处于底部已经成为机构的共识。在无人问津处布局一颗“种子”,长期来看有较高的胜率。比如,有基金公司避开发行竞争,以发起式的形式来布局。

此外,已有迹象表明主动管理基金正在持续“回血”,尽管并非所有产品都能复制10亿“小爆款”的先例,比如有基金发布延募公告,但不可否认的是,浮动费率基金也成为年底主动管理基金发行市场最值得期待的产品。

值得注意的是,交银施罗德和景顺长城旗下两只基金发行规模近30亿元,其余18只保守按照2亿的成立下限计算,浮动费率基金发行为市场带来的超过60亿的增量资金。

鏖战11月,14只浮动费率基金扎堆发行

浮动费率基金进入密集发行期。

11月13日,与业绩挂钩的兴证全球可持续投资三年定开基金、招商远见回报三年定开,与持有时间挂钩的华安远见慧、工银远见共赢4只浮动费率基金同日发行。

费率改革后首批20只浮动费率基金在今年8月26日集体获批,此前已有消息显示,获批产品将在11月以内开启发行。

9月28日,富国远见精选三年定开拉来了此轮让利型产品的发行大幕,到目前,发行进入白热化阶段。财联社记者统计显示,已有3只产品募集结束、3只产品即将开售之外,截至11月13日,当前有14只浮动费率基金正在发行。

除了今日开售的四只,其余10只分别是,4只与业绩挂钩的银华惠享三年定开、大成至信回报三年定开、南方前瞻共赢三年定开、富国远见精选三年定开;3只与规模挂钩的富国核心优势、华夏信兴回报和招商精选企业;3只与持有时间挂钩的广发睿杰精选、华夏瑞益和中欧时代共赢。

此外,还有博时惠泽发起式、易方达平衡视野两只敲定了11月16日的发行,目前仅有嘉实创新动力还未公告发行时间,但是业内人士指出也将在11月底推出。

值得注意的是,从正在发行和计划发行的16只浮动费率基金来看,募集截止日期均集中在11月底,对销售渠道而言,接下来半个月时间必然也是一场鏖战。

有的发行超10亿,有的延期募集

基金发行的结果受市场行情、基金经理、营销策略等多重因素影响,想要发力的公司一般会提早布局,截至目前,已有包括交银瑞元三年定开、景顺长城价值发现混合和汇添富积极优选三年定开3只基金完成了发行,前两只更是首发规模突破16亿元和13亿元,并相继成立,成为冷清的发行市场中一抹亮色。

从拟任基金经理的任命也能看出基金公司对这类产品的重视,除了杨金金和鲍无可,还有兴证全球基金让明星基金何以广挑大梁,招商基金和华夏基金分别排除侯杰、王君正,而大成基金则由刘旭当大任。此外,富国基金则派出孙彬+吴栋栋双基金经理为富国核心优势保驾护航。

除了基金经理给力,拿出当家门面。积极自购,与投资者同担也成为不少基金公司的选择,比如交银豪掷2亿元申购了自家浮动费率产品,兴证全球拿出5000万元力挺何以广,景顺长城1000万元参与其中。

低迷行情之下,“小爆款”值得肯定,但是不好卖才是真正的常态。财联社记者了解到,目前已有至少2只浮动费率基金宣布延期募集。

此外,也有基金公司相对较佛系,博时惠泽采用了发起式来募集这只浮动费率基金,不“卷”发行市场,又能保证这只产品的成立,把压力后置,着眼于未来市场改善进而实现规模增加。

再给主动管理基金一次机会?

提及主动管理基金,近年来,指责与抱怨是不可回避的事实。诚然,在高位的疯狂发行,让不少投资者资金持续被套。看着持仓基金0.8、0.7的净值,还要再给主动管理基金机会吗?

对此,有业内人士表示,投资者对主动管理基金的心情复杂是可以理解的,今年上半年游戏主题ETF最高涨幅遥遥领先,更多人也愿意投向ETF等指数产品,但是主动管理与被动指数投资并不矛盾,甚至从下半年的迹象来看,主动管理基金已经慢慢回血,并夺回年内收益率的冠军。

Wind数据显示,剔除QDII产品来看,截至11月10日,周思源管理的东方区域发展年内回报率为49.54%,排名第一,随后是华夏、华泰柏瑞、国泰等中证动漫游戏ETF基金,回报率在43%~47%之间,刘元海东吴移动互联网和东吴新趋势价值线,陈颖管理的金鹰科技创新今年以来回报率均超过37%。

但是从近三个月的反弹来看,基金净值回血前列更是被主动管理型基金占据,超过61只基金在近三个月回报率超过10%,有56只为主动管理型。

“在风格切换频繁、主题炒作阶段,ETF相对会有较好的表现,比如今年上半年TMT主题炒作,行业普涨,行业主题类指数表现出更强的上涨,但是随着产业格局进一步清晰,基金经理在挖掘优质个股上的能力会凸显出现。”上述分析人士指出,在当前的市场低位,顺势布局不失为好的策略。

来源:财联社记者 闫军

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