美股今年第三大IPO：营销自动化平台科技供应商Klaviyo首日盘中涨超30%丨IPO见闻
9月20日周三，美国营销和数据自动化提供商Klaviyo在美股亮相，首日盘中涨幅一度达31.6%。
该公司发行价为30美元，高于此前设定的27至29美元的定价区间。
Klaviyo 及其一组现有投资者周二以每股30美元的价格出售了1920万股。按IPO发行价格计算，这家总部位于波士顿的公司的完全稀释后市值约为92亿美元。
此次股票发行紧随周二在线杂货配送公司Instacart IPO后进行，Instacart股价在IPO首日上涨了12%。两家公司都紧随软银集团旗下的半导体设计公司Arm的IPO之后，Arm为今年美国最大的 IPO，周四首次亮相时股价上涨25%。
与 Arm 和 Instacart 一样，Klaviyo 也签约了基石投资者。 根据 Klaviyo 向美国证券交易委员会（SEC）提交的文件，贝莱德公司、联博资管表示最多会分别购买总计高达1亿美元的IPO股票。
招股书显示，Klaviyo 上市后，最大股东仍将是联合创始人兼首席执行官 Andrew Bialecki，他将控制 39% 的投票权，其次是Summit，拥有21%的投票权。
Klaviyo在IPO之前的投资者包括成长型股权公司Summit Partners、电子商务平台Shopify Inc. 以及风险投资公司Accomplice和Accel。Summit将在IPO中出售490万股，而Accomplice则出售近 180 万股。
IPO前，Smmit Partners持股为22.9%，Shopify持股为11.2%，Accomplice Fund I持股为5.7%。Andrew Bialecki持股为38.1%，Ed Hallen持股为13.9%，Accel Growth持股为2.8%。
此次发行由高盛集团、摩根士丹利和花旗集团领衔。
Klaviyo诞生于2012年，利用数据帮助企业增强营销内容，帮助企业存储用户数据，建立用户档案，以便通过电子邮件、短信和其他渠道发送有针对性的营销信息，使其更加“个性化”并确保其信息适时。Klaviyo拥有超过13万名客户。该公司主要通过Shopify平台获得客户。
Klaviyo很好地抓住了Shopify这一电商平台大发展的机会，尤其是抓住了新冠疫情带来的电子商务平台大爆发的机会。
Klaviyo在2020年和2021年连续完成了C轮和D轮合计5.2亿美元的融资，估值超过90亿美元。2022年8月，Klaviyo从电商巨头Shopify获1亿美元的战略投资。截至2022年底，Klaviyo的年化经常性收入(即现有付费订阅价值)中约有77.5%来自同时使用Shopify的客户。
从财务角度来看，招股书显示，今年前六个月，该公司的营收较去年同期增长了 54%，毛利润同比飙升 64.4%，营业利润为 790 万美元，净利润约为1500万美元，收入为3.21亿美元，而去年同期的收入为2.08亿美元，亏损2500万美元。
尽管今年前六个月该公司的营业利润率为相当低的2.5%，但这比2022年上半年的-11.6%增长了很多。2023年上半年，该公司的运营产生了5700万美元的现金流。
招股书显示，Klaviyo在2021年、2022年营收分别为2.91亿美元、4.73亿美元；净亏损分别为7939万美元、4919万美元。