2023中关村论坛| 银行、券商、基金助力推进双碳战略 绿色金融成果亮眼
自2020年我国在第七十五届联合国大会上首次提出2030碳达峰2060碳中和的双碳目标以来，国家已经持续进行了多项经济社会发展部署，碳市场、绿色金融等概念，在全球科技迅速发展进步的背景下，更加广泛受到关注。5月27日，由中金公司主办的双碳战略与绿色金融论坛在2023中关村论坛召开，政府机构、国际组织、知名企业和投资机构代表，国内外学术界顶尖专家进行主题演讲，围绕碳中和和绿色产业发展、储能等绿色技术创新碳市场和绿色投融资展开深度对话。银行、券商、公募也亮出其在绿色金融方面的发展成果。
银行引领绿色金融发展方向
北京作为我国首都，积极响应国家号召，大力推动绿色金融发展。据北京市政府副秘书长许心超介绍，2022年，北京万元GDP碳排放量同比下降3%以上，北京数字经济增加值占GDP的比重超40%，位列全国第一。同时，北京作为国家金融管理中心，大力推动绿色金融发展，多年来持续支持金融机构创新产品和服务，绿色信贷规模和绿色债券发行量均居全国前列。
值得一提的是，当前已有众多金融机构行动起来，努力发展绿色金融。北京银行党委书记、董事长霍学文表示，绿色金融是经济金融未来发展的重要战略方向。一方面，绿色金融为经济高质量发展注入新动能；另一方面，发展绿色金融为银行特色化经营开辟新赛道。
据霍学文介绍，截至2023年一季度末，北京银行绿色贷款余额超1200亿元。根据人民银行《24家主要银行绿色信贷执行情况》报告，北京银行2022年绿色贷款余额增速达到131%，排名24家主要银行首位。2023年初，北京银行获得人民银行碳减排支持工具使用资格，进一步增强绿色金融服务能力。
许心超也指出，截至当前，北京市辖区内6家中资银行建立了7家绿色支行，部分银行设立绿色金融部，多家银行成立了绿色金融工作领导小组、碳达峰碳中和领导小组。2023年2月，北京银行、北京农商银行、北京中关村银行获批自2023年起纳入碳减排支付工具支持范围，国家绿色发展示范区和国家级绿色交易所建设正式启动。
全球碳中和的解决方案中，也离不开广大的投资机构和投资者的参与，银行作为我国金融体系中的主导力量，一直引领着我国绿色金融发展的方向。据华夏理财有限责任公司党委书记、董事长苑志宏介绍，2019年国内ESG银行理财产品募集总规模突破100亿元大关。直至2020年，新冠疫情在全球肆虐，也伴随着极端气候带来的冲击，社会公众对于疫情、气候等话题的关注加速升温，ESG投资理念也获得了全球更广泛的认同。与此同时，同年9月双碳目标的提出更是为国内ESG投资带来了更多的机遇。
苑志宏还提到，以理财资金和公募基金为代表的ESG投资规模显著增长，多家银行理财机构陆续发行了ESG产品，在2020年、2021年期间，ESG银行理财产品累计募集规模超过550亿元，募集规模年均复合增速超过80%。进入2022年，全球ESG规则呈现出趋同的趋势，在此推进下，中国ESG投资也进入了高质量发展阶段，社会各个层级都在同步推进ESG投资的本土化，机构投资者对于ESG策略有了更清晰的实践认识。
券商积极参与绿色投融资
自2020年双碳战略提出以来，党中央、国务院出台《关于完整准确全面贯彻新发展理念做好碳达峰碳中和工作的意见》。国务院印发《2030年前碳达峰行动方案》，各分领域分行业实施方案和支持保障政策陆续出台，各地也制定了本地区碳达峰实施方案，逐步完成了碳达峰碳中和“1+N”政策体系。
除银行外，证券公司也是参与绿色金融、推动双碳战略发展的重要一员，并在绿色投融资等业务发挥着不容忽视的作用。中金公司首席运营官楚钢表示，中金公司积极参与绿色投融资，协助发行绿色债券，成立绿色产业主题基金，投资“碳中和”相关项目和技术。2022年完成绿色相关项目交易规模超人民币7000亿元，境内累计承销绿色债券发行规模合计人民币近3400亿元。同时，前瞻性开展“碳中和”及可持续发展相关深度研究，与社会各界共享研究成果。
确定的战略目标和完善的政策支撑体系，将给绿色金融带来巨大的发展机遇。楚钢也提到，根据中金公司2022年发布的《碳中和经济学》相关研究成果，我国2060年实现碳中和有望带来累计139万亿元的投资需求。根据中金公司研究院最新估算，2022年，我国绿色投资规模达到2.6万亿元，未来五年可能累计增加16.3万亿元，绿色经济已经成为我国经济复苏的重要引擎之一，是促进和引领经济高质量发展的重要动能。绿色金融在这一过程中也已经开始扮演重要角色。
此外，根据中国人民银行的数据，截至2023年3月底，我国绿色贷款余额超22万亿元，约占所有贷款余额的10%，绿色债券余额也大幅增长至超2.5万亿元。中国绿色金融市场对全球资本的吸引力和影响力不断提高。
“今后，中金公司将继续大力布局绿色金融，加快探索绿色ABS指数、‘碳中和’权益指数、ESG债券指数、碳市场交易等新兴业务和产品，为助力我国绿色低碳可持续发展贡献更多的金融力量。”楚钢介绍道。
公募ESG生态逐步壮大
随着近几年ESG成为热门的投资理念和方向，也有不少ESG产品成功落地。以2015年为例，从公募基金来看，2015年以前，ESG相关产品较少。但随着国家政策层面的理念指导和相关行业的发展，以及环境信息的强制披露，这类总体基金份额占比和影响力也实现了跨越式增长。
东方财富Choice数据显示，截至2023年一季度末，名称中带有“ESG”的公募基金共有52只（份额分开计算，下同），规模合计达113.73亿元。同期，名称中带“碳中和”“新能源”的公募基金也分别有54只、168只，合并规模达226.67亿元、1725.63亿元。
事实上，近年来，不少公募机构也将ESG视为重要的投资方向。据中欧基金基金经理刘伟伟介绍，其所在机构一直重视ESG或双碳因素的布局，ESG因素在整个决策中也一直占据非常重要的地位，在研究流程中，就ESG相关公司治理的分析一直是必不可少的环节。
国泰基金基金经理、ESG小组负责人王阳也提到，国泰基金作为市场上重要的参与者，也积极践行ESG投资。在日常投资工作中，从ESG投资框架、投资要素、投资策略去选择具有社会效应、经济效应、环保效应的行业和公司。近年来，其所在机构也加大了公募产品、非公募产品对于ESG的投资。
但主题产品外，FOF基金也逐步践行ESG投资理念。据苑志宏介绍，其所在机构在FOF投资领域选择投资管理人时，要纳入到对管理人ESG因素的考量，推动更多的资金管理人践行ESG投资理念，壮大ESG生态。
在业内人士来看，我国践行ESG落地时，必不可少的就是自主、创新。刘伟伟总结称，双碳战略是一个百年大计，无论从政策制定还是产业变革的角度而言，都不是短期的事情，应该是几十年、上百年要发生的产业变革，因此应该以更长期的视角看待整个产业的发展。从历史来看，任何产业的发展都不是一帆风顺的，都会经历调整期，这种调整不仅仅是在产业周期上，包括一级市场、二级市场的投资上都会有调整期的出现，但希望还是要以长远的视角看待双碳行业的发展，一起拥抱双碳行业发展的星辰大海。
北京商报记者 李海媛