国寿安保基金丁宇佳:要想着每天都有客户在申购、赎回自己的产品
星空之下
2023-08-21 17:29:12
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原标题:国寿安保基金丁宇佳:要想着每天都有客户在申购、赎回自己的产品

“要想着每天都有客户在申购、赎回自己的产品”。

一位基金经理在采访中这样说。

这样的意识,在当下的投资环境中,很能显示基金经理的真诚,而且也确实是基金投资者真正需要的东西。

投资业绩不好怪市场、持有体验不好怪投资者等等这样的行业现象,显然跟强调基民获得感的市场主基调是不相符合的。

而这位基金经理的意识,才是真正在为投资者考虑。

说这句话的基金经理是国寿安保基金的基金经理丁宇佳。她专注固收投资,这样的“客户意识”,更是固收投资的题中应有之义。

公开资料显示,丁宇佳毕业于中央财经大学,拥有2年研究经验、8年投资经验,曾在泰达宏利基金历任债券交易员、固收研究员,2015年开始担任基金经理、固收部总经理助理及固定收益部总经理,管理基金类型涵盖货币、纯债、偏债混合基金、二级债基等。

2019年10月,丁宇佳加入国寿安保基金管理有限公司,现任国寿安保基金投资管理二部基金经理,主要负责管理公募固收产品条线。天天基金数据显示,丁宇佳现任基金资产总规模约237.79亿元。

2015年开始担任基金经理至今,丁宇佳的基金管理经验也有了8年之久。在投资上,丁宇佳很通透。

她说,她是一个稳健甚至是有点保守的基金经理,因此固收投资更适合她。

事实上,稳健甚至有点保守的丁宇佳,将固收投资应有的稳健制胜做出了更为丰富和立体的层次。

丁宇佳在从业之初,就从一位行业的资深前辈那里,获得了简朴直白但让她受益多年的一句话:做投资最重要的是活下去。

“如果有一朝翻倍的预期,那就会有一朝腰斩的可能性,而对于一个偏固收组合来说,一年辛辛苦苦有4%-5%的收益,可能一波回撤一周就跌掉一个季度的收益,或者万一踩雷,一天就跌掉半年的收益,这对客户来说是非常大的伤害。”丁宇佳表示,因此自己的投资理念可以概括为,会努力赚取每一分钱,但不会强求赚到最后一分钱。

她说:“做固收投资,就是努力赚每一分钱的事情,赚的都是小钱,除了大趋势,每天都在勤奋地赚一些小钱,但是你不能指望赚到最后一分钱,最后一分钱要靠手气,可能一波赚1块钱,你能赚到7毛、8毛就非常好了。”丁宇佳知止而为。

丁宇佳直言,自己的投资不会是牛市中追逐第一第二的角色,但是当市场调整到来,她却会是那个能及时关注并应对风险、为投资者保住收益的人。

丁宇佳还讲到自己投资中的另一句箴言:负债决定投资。

“你要明白每一个产品背后的客户是机构为主还是散户为主,你要完全知道你的客户的诉求,明白你的这个产品定位是什么。”丁宇佳说。

其实,理解了投资的负债,才能更好地做投资。在丁宇佳看来,投资的负债背后就是客户的资金属性、收益目标、风险偏好等等,这是投资实操需要提前摸清楚的情况。在这样的基础上,才能将合适的产品推荐给合适的客户,也才能确保自己的产品能够真正满足投资者的需求。

丁宇佳讲到,作为基金经理“要想着每天都有客户在申购、赎回你的产品”。这背后其实是她一系列投资理念、客户思维的集中体现。

在丁宇佳的投资中,正因为要想着客户在申购、赎回自己管理的产品,更应该让自己的产品清晰地界定并坚持风险收益特征,更应该让自己的产品走出稳健的净值曲线,让每一笔申购和赎回都能享受较好的持有体验。

“我们面对不同的客户会提供不同的产品,不会说一个产品谁都卖,因为客户的风险偏好不同。有的客户希望回撤低,涨幅一天就一个BP半个BP就挺好;有的客户希望弹性大一点,自己还可以拿基金做波段;还有的客户完全是长期投资的思路,认可某个经理的风格会长期持有,下跌时还会选择加仓。确实针对不同的客户,我们会介绍不同的产品。我管理的每一个产品,我会自己写一页纸,介绍产品定位是什么样子的,风险收益的平衡点在哪里。无论是渠道还是机构的路演或者直播,我会讲得很清楚,这个产品的定位是什么样子,适合什么样的客户。”丁宇佳说得很坦诚。

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