年内11只基金亏损超过 20% 华泰柏瑞占3席，配置相似且均为同一基金经理管理
今年以来A股市场先扬后抑，但结构性行情仍然不断。传媒、人工智能、中特估等相关板块涨势出众，也带动一批权益基金涨幅超40％，单只基金收益率最高接近80％，相较大盘取得了较为明显的超额回报。与此同时，也有一批基金亏损明显。据Wind统计，今年以来截至5月24日，共有11只基金亏损超过20％，东吴新经济以24.27％的亏损幅度居首，华泰柏瑞旗下3只基金亏损超过22％，垫底同类。整体看，权益类基金业绩分化明显，首尾相差超过了100％
■ 本报记者 刘庆华
东吴新经济领跌权益类基金
据Wind统计，今年以来截至5月24日，东吴新经济A亏损幅度达到24.27％，在权益类基金中亏损居首。该基金为偏股混合型基金，今年年初股票仓位为87.77％，一季度末股票仓位接近92％。
从前十大重仓股看，虽然去年年末和今年一季度末该基金均主要配置电力设备、汽车、电子等板块，但重仓股的更换也较多。去年年末该基金主要配置宁德时代、亿纬锂能、东威科技、宝明科技、芯碁微装、当升科技、传艺科技、伯特利、立中集团、文灿股份。一季度，该基金净值增长率为-6.06％，同期业绩比较基准收益率为3.72％，跑输业绩比较基准。
到了一季度末，除了宁德时代、伯特利仍然在前十大重仓股之列外，该基金的前十大重仓股中的其余重仓股均为新面孔，包括德赛西威、拓普集团、恩捷股份、旭升集团、银轮股份、星源材质等。而在这只基金一季度末持有的个股中，二季度以来截至5月23日，德赛电池跌幅最高，约为14.5％，恩捷股份、星源材质跌幅也超过10％。但该基金二季度以来的净值跌幅已经超过19％，不排除该基金二季度以来已经调仓，但新的持仓股跌幅更大。
截至今年一季度末，东吴新经济资产规模较小，为1.81亿元。
值得一提的是，东吴新经济2009年成立以来业绩波动较大，长期业绩低迷，至今年5月24日年化回报仅2.2％，与货币基金差不多，在2013年、2017年、2019年、2022年等多个年份的年度业绩均垫底同类。
除东吴新经济之外，信澳业绩驱动A、中航新起航A、广发先进制造A、大摩基础行业、国融融银A、国联安气候变化责任投资、中信保诚至兴A今年以来亏损超过20％，亏损幅度分别为21.97％、21.58％、21.49％、20.95％、20.87％、20.78％、20.04％，这些基金一季度末资产规模均不足4亿元。
华泰柏瑞“一拖六”基金垫底
值得一提的是，在11只亏损超过20％的基金中，华泰柏瑞旗下产品独占3席。华泰柏瑞成长智选A、华泰柏瑞基本面智选A、华泰柏瑞远见智选A这3 只基金分别亏损 23.61％、22.68％、22.47％，跌幅仅次于东吴新经济。
这3只基金均为偏股混合型基金，由同一位基金经理牛勇管理，截止今年一季度末，3只基金资产规模分别为4亿元、5.5亿元和20.79亿元，资产规模均大于前述亏损的基金。
从一季度末的配置看，这3只基金配置也较为相似，3只基金在前十大重仓股席位合计重仓持有了14只股票，3只基金共同重仓持有的股票包括康龙化成、太极股份、泰格医药、阳光电源、药明生物、中际旭创，口子窖、盛弘股份、小鹏汽车、金斯瑞生物科技则被其中2只基金共同持有。这些重仓股主要分布在医药生物、白酒、传媒、光伏和电源设备等行业。
二级市场上，3只基金的重仓股涨跌互现。其中，小鹏汽车、微盟集团二季度以来股价跌幅超过20％，口子窖、太极股份、金种子酒股价跌幅超过10％。但中际旭创股价涨幅达到48.85％，巨人网络、神州泰岳涨幅也达到20％以上，不过这3只基金持有中际旭创、巨人网络、神州泰岳的比例较低。二季度以来，这3只基金的净值跌幅在12％-14％之间。
除此之外，华泰柏瑞聚优智选一年持有A、华泰柏瑞盛世中国、华泰柏瑞低碳经济智选 A 今年以来分别亏损19.86％、19.67％、16.44％，同样在权益类基金中落后，而这3只基金仍然由基金经理牛勇管理。“一拖六”之下，华泰柏瑞6只基金悉数垫底。
来源：金融投资报