A股三大指数集体收跌，住建部部长发表长文，中美传来大消息！
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A股三大指数今日集体收跌，成交额8672.5亿元，环比微降。北向资金全天再度大幅净卖出76.06亿元，连续3日减仓累计超140亿元。总量上涨多跌少，超3000只个股上涨。盘面上，行业板块涨多跌少，机器人概念股掀涨停潮，电机、小金属、消费电子、游戏、专用设备板块涨幅居前，航空机场、煤炭行业、公用事业、旅游酒店、电力行业跌幅居前。月末时点叠加人民币贬值影响，短期两融及北向数据均显示资金流出压力，投资者交投意愿下降。当前国内居民消费能力和消费信心仍待提升，房地产销售依然偏弱，市场内生动力有待加强。接下来的7月的政治局会议，是总量政策的重要观察时点，市场有望从交易弱现实转向交易强预期。整体来看，当前国内经济、政策、市场情绪三重预期基本均处谷底，国内股市筑底迹象明显，下行空间恐较为有限，中长期不宜过度悲观。
截至收盘，今日上证指数收于3182.38点，下跌0.22%，成交额为3406亿元；深证成指下跌0.10%，成交额为5242亿元；创业板指下跌0.09%。今日两市上涨个股数量为3337只，下跌个股数为1658只。
从风格指数上来看，今日所有风格表现不一，其中成长和周期风格的个股表现最好，金融风格的个股表现最弱。近期风格转换较为明显。
盘面上，31个申万一级行业中有14个行业上涨，其中通信，传媒，机械设备行业领涨，涨幅分别为2.58%，1.74%，1.59%。交通运输，房地产，石油石化行业领跌，跌幅分别为1.51%，1.42%，1.36%。
资金面上，今日北向资金净流出76.07亿元；其中沪股通净流出46.42亿元，深股通净流出29.65亿元。近三个月北向资金净流入44.65亿元。俄乌和中美局势对北向资金边际影响逐渐缩小，美国通胀走势和国内经济状况最近对北向资金影响较大。
从风险溢价指数来看，风险溢价率在历史上处于均值+1倍标准差之上时，A股往往处于底部区域。目前风险溢价率为3.04%，低于一倍标准差，万得全A指数处于爬升阶段。风险溢价指数近期震荡，市场情绪回落。后期市场仍有扰动，但下行空间相对可控，建议投资者择机分批布局。
（注：数据更新至前一交易日，风险溢价率越大，表明配置股票的性价比越高；反之，则配置债券的性价比越高）
热点新闻
新闻一：住建部部长发表4600字长文，释放什么信号？
文章指出，进入新时代，随着我国社会主要矛盾变化，住房和城乡建设发展形势发生了深刻变化。住房发展已经从总量短缺转为结构性供给不足，进入结构优化和品质提升的发展时期；城市发展由大规模增量建设转为存量提质改造和增量结构调整并重，进入城市更新的重要时期；乡村发展在全面完成脱贫攻坚任务基础上，进入了提升乡村建设水平、推动乡村全面振兴的关键时期。人民群众对住房和城乡建设的要求从“有没有”转向“好不好”，期盼拥有更舒适安全的居住条件、更便捷高效的市政公共服务设施和更优美宜人的城乡环境，住房和城乡建设事业发展站到了新的历史起点上。
文章提出，新征程上，我们要以党的二十大精神为统领，以让人民群众住上更好的房子为目标，从好房子到好小区，从好小区到好社区，从好社区到好城区，进而把城市规划好、建设好、管理好，打造宜居、韧性、智慧城市，建设宜居宜业和美乡村。
文章称，党的初心使命是为中国人民谋幸福、为中华民族谋复兴。安居乐业是人民群众对幸福最朴素的期待，安居才能乐业。党的二十大强调，要“坚持房子是用来住的、不是用来炒的定位，加快建立多主体供给、多渠道保障、租购并举的住房制度”。要牢牢抓住安居这个基点，坚持因城施策、精准施策，大力支持刚性和改善性住房需求，促进房地产市场平稳健康发展；增加保障性租赁住房供应，加快解决新市民、青年人等群体住房问题；提高住房建设标准，提升物业服务水平，打造“好房子”样板，研究建立房屋体检、养老、保险三项制度，为房屋提供全生命周期安全保障，让人民群众的居住生活更加舒适美好。
文章还提出，城市是我国经济发展的“火车头”，是人民高品质生活的重要空间。要以城市设计为龙头，同时以质量安全为核心，研究建立建设工程许可制度，构建从设计到施工、到验收、到运维的闭环管理制度；以城市体检为基础，查找群众身边的急难愁盼问题和影响城市竞争力、承载力和可持续发展的短板弱项；以城市更新为抓手，将城市体检出的问题作为城市更新的重点，加快推进老旧小区和危旧房改造、城市生命线安全工程建设、历史建筑和历史街区保护利用、城市数字化基础设施建设等重点工作；以精细治理为保障，加强城市管理统筹协调，充分运用数字化智能化手段，着力建立现代化城市治理新模式。
文章还强调，安全是发展的前提，发展是安全的保障。党的二十大强调，要“守住不发生系统性风险底线”“加强重点行业、重点领域安全监管”。要坚持统筹发展和安全，把安全发展理念贯穿住房和城乡建设各领域和全过程，着力防范化解房地产风险，防止与金融风险、地方政府债务风险交织引发系统性风险；全面加强人防、物防、技防水平，深入排查整治施工现场、既有房屋和市政基础设施运行等领域安全隐患，切实保障人民生命财产安全，以高水平安全促进高质量发展。
文章还指出，建筑业是重要的实体经济，为经济社会发展提供重要支撑。党的二十大强调，要“坚持把发展经济的着力点放在实体经济上”“推进工业、建筑、交通等领域清洁低碳转型”。要守好为社会提供高品质建筑产品的初心，全面落实新时期建筑方针，深化建筑业供给侧结构性改革，推动构建诚信守法、公平竞争、追求品质的市场环境；大力推进建筑业科技进步，健全工程质量保障体系，加强建筑工人队伍培训教育，发展智能建造、装配式建筑等新型建造方式，推动建筑产业工业化、数字化、绿色化转型升级。
新闻二：中美传来大消息！军工赛道为何持续拉升？
据联合早报，美国国务院负责东亚与太平洋事务的助理国务卿克里滕布林克（Daniel Kritenbrink）说，美国国务卿布林肯访华期间中美达成了共识，同意考虑增加两国间的商业航班，以改善民间交流。克里滕布林克说，在新冠暴发之前，中美之间每周有大约350个航班，而目前每周只有24个航班，“我认为我们可以做得更好”。
美国交通部5月3日宣布，允许中国航空公司将美国客运航班服务，由此前的每周八趟次增加到12趟次，与北京允许美国航空公司在中国运营的航班数量相同。另据航班追踪网站FlightAware信息，这些新批准的中国航司航班避开了俄罗斯领空。克里滕布林克也提出，希望在美的中国学生和在华的美国学生数量的不平衡能得到扭转。
中国高层曾多次表示，中美关系的基础在民间。随着民间交流的增多，对于中美关系而言，也将是一大利好。最近，其实还有一个活动引人注目，那就是2023“鼓岭缘”中美民间友好论坛。近日，美中关系全国委员会董事会主席雅各布·卢等也纷纷表示，美中彼此依存，“脱钩”不可行。美中关系全国委员会支持两国畅通各领域沟通渠道，将继续致力于促进双方坦诚对话交流，推动美中关系朝着积极方向发展。
回到市场层面，其实资本市场多少会受到地缘的影响。最近，整个市场表现并不太强，但军工股却持续拉升。军工板块震荡走高，宝塔实业直线封板，昆船智能大涨14%，智明达、久之洋、中无人机、烽火电子等涨幅居前。军工指数更是逆市大涨，且已经走出周线三连阳。
那么，其背后究竟是何逻辑支撑呢？
首先，部分专家认为，当前军工板块的估值已接近2020年最低点，高性价比更加凸显，建议坚定加大配置力度。2022年初以来，中证军工指数下跌了25.14%，板块估值得到了充分消化，高性价比更加凸显。目前军工板块整体PE为60.71倍，处于历史低位，接近2020年6月的最低点。2023年上游、中游、下游的平均估值水平依次为26、32、50倍。因此，当前军工板块正处于历史估值较低水平，板块高性价比更加凸显，加配军工板块正当时。
其次，中俄两国战略轰炸机在动力、航程等方面略有差异，我国轰6K战机为中远程轰炸机，执行长航程战略任务经验相较俄罗斯不足。通过这次两国轰炸机空中协同配合训练，我国相关人员在不断演练过程中将逐步掌握相关技能，积累远程战略任务经验，为后续国产大型战略轰炸机体系升级做好充足准备。新时代空中装备体系中，加油、预警、侦查、反潜等特种用途军机重要性日益凸显。运20U后续型号需求或将加速增长。随着战略空军与蓝海海军发展的不断推进，以运8/9为基础平台的各改型需求量将持续上升，同时新平台改型亦有望出现，为空中装备发展提供实质动力支撑。
第三，最近军工板块上涨的主力是船舶。据浙商证的数据，2023年1-5月全国三大造船指标同比均有所增长，行情持续向上根据中国船舶工业行业协会数据显示，2023年1-5月，全国造船完工1647万载重吨，同比增长15.4%。承接新船订单2645万载重吨，同比增长49.5%。5月底，手持船舶订单11799万载重吨，同比增长15.5%。另外，值得注意的是，中国重工和中国船舶的整合也正在被资本市场预期。
市场有风险，投资需谨慎。本内容表述仅供参考，不构成对任何人的投资建议。
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